מה זה משיכה?
נסיגה היא הפסקה או ירידה מתונה במפת תמחור המניה או סחורות מהפסגות האחרונות שמתרחשות במגמת עלייה מתמשכת. משיכה דומה מאוד לקבוצה או איחוד, ולעיתים משתמשים במונחים זה בזה. המונח משיכה מיושם בדרך כלל על טיפות תמחור שהן קצרות יחסית - למשל, מספר מפגשים רצופים - לפני שהמגמה העליונה מתחדשת.
Takeaways מפתח
- נסיגה היא הפסקה קצרה או היפוך קצר בפעולת המחיר של מניה או סחורה. משך הנסיגה הוא בדרך כלל רק מספר פעילויות רצופות. הפוגה ארוכה יותר לפני התחדשות המגמה נקראת בדרך כלל איחוד. משיכות יכולות לספק נקודת כניסה לסוחרים המעוניינים להיכנס למצב כאשר אינדיקטורים טכניים אחרים נותרו שורים.
מה אומר לך משיכה?
משיכות נראות לרוב כהזדמנויות קנייה לאחר שביטחון חווה תנועת מחירים גדולה כלפי מעלה. לדוגמא, מניה עשויה לחוות עלייה משמעותית בעקבות הודעת רווחים חיובית ואז לחוות נסיגה כאשר סוחרים עם עמדות קיימות מורידים את הרווח מהטבלה. הרווחים החיוביים, עם זאת, הם איתות בסיסי המרמז כי המניה תחדש את מגמתה.
מרבית החסרונות כרוכים במחיר האבטחה במעבר לתחום של תמיכה טכנית, כגון ממוצע נע או נקודת ציר, לפני שחוזרים למגמת העלייה שלהם. על סוחרים לצפות בזהירות בתחומי התמיכה העיקריים הללו מכיוון שהתמוטטות מהם יכולה לאותת על היפוך ולא על נסיגה.
דוגמה לשימוש במשיכה
משיכות בדרך כלל אינן משנות את הסיפור הבסיסי הבסיסי המניע את פעולת המחיר בתרשים. בדרך כלל מדובר בהזדמנויות של נטילת רווח בעקבות הפעלה חזקה במחיר נייר ערך. לדוגמה, חברה עשויה לדווח על רווחים מתפוצצים ולראות את המניות מזנקות ב -20%. המניה עשויה לחוות נסיגה למחרת כאשר הסוחרים לטווח הקצר נועלים את הרווחים. עם זאת, דוח הרווחים החזק מצביע על כך שהעסק העומד בבסיס המניה עושה משהו נכון. קנו והחזיקו סוחרים ומשקיעים ככל הנראה יימשכו למניה על ידי דוחות הרווחים החזקים, ותומכים במגמת עלייה מתמשכת בטווח הקרוב.
בכל תרשים מלאי יש דוגמאות לחיסרונות בהקשר של מגמה ממושכת. אמנם קל לאתר את החסרונות הללו במבט לאחור, אך הם יכולים להיות קשים יותר להעריך עבור משקיעים המחזיקים בנייר ערך שאיבד ערך.
תרשים זה מציג את ה- SPDR S&P 500 תעודת הסל חווה כמה נסיגות במהלך מגמה.
בדוגמה שלמעלה, SPDR S&P 500 ETF (SPY) חווה ארבע נסיגות במסגרת מגמה ממושכת גבוהה יותר. החסרונות הללו בדרך כלל היו כרוכים במעבר לקרוב לממוצע נע של 50 יום, שם הייתה תמיכה טכנית לפני ריבאונד גבוה יותר. על סוחרים להיות בטוחים להשתמש בכמה אינדיקטורים טכניים שונים בבחינת המשיכות כדי להבטיח שהם לא יהפכו למהפכים ארוכי טווח.
ההבדל בין היפוך למשיכה
משיכות והיפוכים הן כרוכות באבטחה המתרוממת מעל לגובהה, אך הנסיגות הן זמניות וההיפוכים הם לטווח ארוך יותר. אז איך סוחרים יכולים להבחין בין השניים? מרבית ההיפוכים כרוכים בשינוי מסוים ביסודות הבסיסיים של נייר הערך שמאלצים את השוק להעריך מחדש את ערכו. לדוגמה, חברה עשויה לדווח על רווחים הרות אסון הגורמים למשקיעים לחשב מחדש את הערך הנוכחי הנקי של המניה. באופן דומה, זה יכול להיות הסדר שלילי, מתחרה חדש שמשחרר מוצר או אירוע אחר שיהיה לו השפעה ארוכת טווח על החברה העומדת בבסיס המניה.
אירועים אלה, בזמן שהם מתרחשים מחוץ לתרשים, כביכול, יופיעו במהלך מספר מפגשים ובהתחלה ייראו כמו נסיגה. מסיבה זו, סוחרים משתמשים בממוצעים נעים, קווי מגמה ולהקות מסחר כדי לסמן כאשר נסיגה ממשיכה ונמצאת בסיכון להיכנס לטריטוריה של היפוך.
מגבלות במשיכות נסחרות
המגבלה הגדולה ביותר של משיכות המסחר היא שמשיכה יכולה להיות התחלה של היפוך אמיתי. היות ששני המשיכות וההיפוכים מתרחשים בטווח של מסגרות זמן, כולל תוך יום אם רוצים לעבור גרגיריות, המשיכה הרב-סיבובית של סוחר אחד היא למעשה היפוך עבור סוחר יום המתבונן באותה תרשים. אם פעולת המחיר תפר את קו המגמה של מסגרת הזמן שלך, יתכן שאתה מסתכל על היפוך ולא על נסיגה.
במקרה זה, זה לא הזמן להיכנס למצב שורי. כמובן, הוספת אינדיקטורים טכניים אחרים וסריקות נתונים בסיסיות לתערובת תגדיל את אמון הסוחר בזיהוי משיכות מהיפוכים אמיתיים.
