מניות נקנות, אך עדיין לא נקנו יתר על המידה

כדי ללמד ילד שיעור, שמור על כך שהוא פשוט. ספר לו בשפה פשוטה מה עשה לא בסדר, ותן עונש פשוט שמתאים לעבירה. ימין? זרוק את הכדור בבית ושבר משהו, אתה מנקה אותו ופועל להחלפתו.

מבוגרים עושים את זה מסובך. יש לנו מערכת משפטית מפותלת עם פרצות אינסופיות וגווני אפור עוד יותר. אז זה מצחיק לשמוע על מבוגר שמקבל עונש של ילד. בשנת 2012, אישה קליבלנד בחרה בבחירה הגרועה הברורה "להסתובב" באוטובוס בית ספר עצר. במקום רק להעניק לה כרטיס, השופט הורה לה לעמוד בזירת הפשע עם שלט מעשה ידיו למשך יומיים. היה כתוב: "רק אידיוט היה נוהג על המדרכה כדי להימנע מאוטובוס בית ספר."

פשוט נכון? אז כמה פעמים נאלצת לומר: "תן לי לפרק את זה בשבילך?" שפה ישירה פשוטה עושה את העבודה. ככותב, אני אשם לעתים קרובות ב"יותר מדי מילים ". זה גורם לקורא להחמיץ את ההודעה. כל היום, כל יום, התקשורת הפיננסית מתלבטת עם שור או דוב. יש להם אנשים שחושבים שהעולם מסתיים או פשוט מתחילים. אבל אף אחד פשוט לא אומר את זה כמו שהוא. אבל אני אעשה:

1. השווקים עולים בגלל קנייה גדולה. זה קורה בענפי הצמיחה. זה ימשיך לעלות עד שהמוכרים יופיעו. הם עדיין לא כאן, כך שהמפלגה תמשיך להמשיך.

הנה הפרטים. החל מלמעלה, מדד ה- Moneyign Big Money (BMI) של Mapsignals מודד סחר עצום במניות ובקרנות הנסחרות בבורסה (תעודות סל). זה מסתכל על 5, 500 מניות בכל יום לקנייה ומכירה מעל הממוצע. האותות מתרחשים בכמאה מניות ביום - פחות מ- 2%. אבל 2% זה הוא חזק ביותר ומניע את השווקים. זה כאילו 2% מהאוכלוסייה מחזיקים ב 90% מהעושר. או 2% מהספורטאים המקצוענים חולשים על כל הסטטיסטיקות. האמת היא: זה המיץ נמצא במכפילים.

לכן, כשאני רואה דברים גדולים וחריגים שמתרחשים בתוך הדברים הלא שגרתיים, אני חייב לשים לב. זה כמו כאשר לברון ג'יימס משחק על לברון ג'יימס יותר טוב! מדד ה- BMI הוא 72.5%. המשמעות היא ש 72.5% מכל אותות המסחר הגדולים הם קונים. הוא נמדד בממוצע נע של 25 יום כדי לשמור על החלק. מדובר בהרבה קנייה וזה הגיוני שהשווקים יעלו גבוה יותר. כאשר הביקוש עולה על היצע, כולנו יודעים שהמחירים עולים.

אם אתה מודאג מכך ששווקים יקנו יתר על המידה וירדו, אל תהיה עדיין. בהתבסס על עשרות שנים של הנתונים שלנו על אלפי ואלפי מניות, 75% הם כאשר אנו מתחילים להתחמם יתר על המידה, ו -80% נקנים באופן רשמי יתר על המידה. המוכרים מגיעים לעיר לאחר מכן. זה יכול להיות למחרת, או שבועות אחרי, אבל הם תמיד באים. אנחנו עדיין לא קונים יתר על המידה.

זה משנה גם איפה הקנייה מתרחשת. אם הרכישה הייתה כל מניות השירותים, הטלקום והמכשירים הידוק, זה מראה שהמשקיעים הם הגנתיים. אלה מגזרים "מקלט בטוח" שבהם משקיעים מחפשים תנודתיות נמוכה יותר ותשואות דיבידנד גבוהות יותר. זהו סחר המוצץ והמוצץ - ובדרך כלל זה בא איש הבוגי.

אין איש של בוגי באופק כי כסף גדול הוא קניית מיץ. בשבוע שעבר נרשמה קנייה של חומר נפץ. מניות הצרכן לפי שיקול דעת נקנו מאוד. גם בתחום הטכנולוגיה והפיננסים היה קנייה בריאה.

www.mapsignals.com

בואו נחפור שכבה נוספת ונראה אילו תעשיות מעסקות. דיברנו על תוכנה בשבוע שעבר. זה עדיין נקנה.

שירותי הבריאות ראו 106 איתותים קונים. למעשה, מדובר ברכישת הבריאות הגדולה ביותר שראינו מאז הקיץ. רציתי לראות מה המשמעות של קנייה כזו למגזר. חזרתי שלוש שנים אחורה לראות מקרים קודמים. התרשים השמאלי מציג רכישות נטו למכירת שירותי בריאות. אם יש יותר קנייה מאשר מכירה ביום, אז יש בר ירוק. מכירת יותר פירושה סרגל אדום. רואים איך זה מתרחש לאחרונה?

הטבלה מימין מראה מה קורה לאחר שאנו רואים קנייה כזו. היו 14 פעמים קודמות עם מספר ימים של איתות קנייה של 20 פלוס בריאות ליום. התשואה הממוצעת לקדמת חצי שנה לקופת הבריאות Select SPDR (XLV) הייתה + 4.3%. מבין המקרים הללו, 78% (11 מתוך 14) היו חיוביים עם עלייה ממוצעת של 6 חודשים ב- XLV של 6.1%.

www.mapsignals.com

עליכם לדעת ש -40% מקניית שירותי הבריאות בשבוע שעבר הייתה ביוטכנולוגית. באופן דומה, רציתי להסתכל על קנייה גדולה באופן יוצא דופן בקבוצת הביוטכנולוגיה התעשייתית. התרשים השמאלי שונה במקצת מאשר למעלה. הסורגים הירוקים מראים תקופות בהן הקנייה בביוטק גדולה פי 1.5 מהממוצע. הטבלה מימין מציגה את ההחזר קדימה של 12 חודשים של SPDR S&P Biotech ETF (XBI). מתוך שבע הפעמים, חמש היו חיוביות עם תשואה ממוצעת של 5.9%.

www.mapsgnals.com

לעתים קרובות, עדיף פשוט לשמוע את זה כמו שהוא. כמו כאשר אידיוט (אישר שופט) קופץ על שפת המדרכה כדי להימנע מאוטובוס בית ספר. לקראת שבוע שקט, יש דברים שאנחנו צריכים לדעת. הקונים כאן, ואני מצפה למחירים גבוהים יותר. כאשר אנו מחממים יתר על המידה יהיה הזמן להאיר את הסיכון. תשאיר את זה פשוט. כמו שאיינשטיין אמר בחוכמה: "הכל צריך להיות פשוט ככל האפשר, אך לא להיות פשוט יותר."

בשורה התחתונה

אנו (Mapsignals) ממשיכים להיות שווניים במניות ארה"ב בטווח הארוך, ואנחנו רואים כל משיכה כהזדמנות קנייה. שווקים חלשים יכולים להציע מכירות במניות אם המשקיע סבלני.