מניפולציות סחר דומות "פלאש בויז" הופכות לרווחות בשוק הקריפטו הצעיר ומוערכות במיליארדי דולרים, לפי המחקר החדש שערכו חוקרים מקורנל טק ואוניברסיטאות אחרות. ארבעה מתוך חמשת הקריפטו-מטבעות הגדולים צללו השבוע בחדשות הדיווח, כולל ביטקוין, אתרום, ליטקוין וריפל, כשהוא פורט בסיפור בבלומברג.
המחקר אומר כי מניפולציה נפוצה בבורסות cryptocurrency מבוזרות מסוימות (DEX), וככל הנראה משתוללות גם בבורסות קריפטו ריכוזיות. ארי יוליס, פרופסור בקורנל טק במהלך ועידת blockchain בקמפוס העיר ניו-יורק בעיר קורנל טק, אמר: "אין לנו מושג מה היקף ההחלמה במבצעים מרכזיים. "אם אנו מחצבים ממה שראינו ב- DEXes, זה יכול להיות בסדר גודל של מיליארדי דולרים."
התנהגות קריפטו מחקה את וול סטריט
כותרתו של המחקר נקראת כראוי "Flash Boys 2.0", מכיוון שעסקאות אלו פועלות בדומה לספר המפורסם של מייקל לואיס, "פלאש בויז", בו סוחרים משתמשים במסחר בתדירות גבוהה ובשוק המנצל התנהגויות כדי לזכות בעסקאות לפני יריבים איטיים. במקרה הקריפטו, בוטים ארביטראזיים מיוחדים עוברים את עסקאות המשתמשים הרגילים בבורסות מבוזרות, לפי בלומברג. תוכניות מסחר אוטונומיות אלה מאפשרות למניפולטי שוק לצפות את תנועות הסוחרים האחרים ולהפיק מהם רווחים. הסוחרים האלה גם מסוגלים לקבל סדר עדיפות על ידי תשלום עמלות גבוהות יותר, מה שמאפשר להם לנצל פרקטיקות כולל ריצה קדמית, כך אמרו המחברים בדו"ח שפורסם בשבוע שעבר.
כמה סחר 'פלאש בנים' של קריפטו
- סוחרים משתמשים בבוטים ארביטראזיים מיוחדים בכדי לחזות ולהרוויח מסחר של משתמשים רגילים. סוחרים משלמים עמלות גבוהות יותר כדי לקבל עדיפות עבור פרקטיקות כמו ריצה קדמית, אופטימיזציה לאחור אגרסיבית התנהגויות ניצול שוק מחקות פרקטיקות נפוצות מצד סוחרי וול סטריט במהירות גבוהה.
DEX Design מאיים על אבטחת הבלוקצ'יין
מכשירי DEX, אם כי עדיין אינם השיטה העיקרית לסחר cryptocurrency, גדלים בפופולריות ככל שחברות כמו Binance בונות את התשתית שלהן.
"אנו מסבירים כי פגמים בעיצוב DEX מאיימים על אבטחת הבלוקצ'יין הבסיסית", נכתב בדו"ח קורנל טק. "בוטים אלה מראים התנהגויות רבות וניצול שוק דומות - ריצה קדמית, אופטימיזציה של חביון אגרסיבי וכו '- נפוץ בוול סטריט…"
מחברי העיתון עקבו אחר שש חילופי מידע מבוזרים מאז אוקטובר, שם הבחינו בלמעלה מ- 500 בוטים שהניבו 20, 000 $ מדי יום, לכל בלומברג. החוקרים בנו גם את תוכנית המסחר האוטונומית שלהם בכדי לקבל תובנה מעמיקה יותר של אופן הביצוע של עסקאות אלה, ואף קיבלו כמה הצעות לרכישה. "זה אמור לתמרץ את הקהילה לשקול עיצובים חדשים בתחום החליפין", אמרו ג'ואל ג'ונל טק.
להסתכל קדימה
המחקר מדגיש את הסיכון הרחב יותר להשקעה במרחב הקריפטו. סיפור מוקדם יותר של בלומברג תיאר מחקר שעקב אחר 100 אתרי החלופי הקריפטו המובילים וקבע כי כמעט 90% מהנפח חשודים. למרות זאת, cryptocurrency ממשיך לזכות בתשומת לב מצד המשקיעים המוסדיים, כולל ההקצבה המסיבית של הרווארד, המגבה חברת קריפטו.
