רווחים בשווקים הפיננסיים דורשים מיומנויות מרובות שיכולות לאתר רכבי סיכון מתאימים, להיכנס לתפקידים בזמן הנכון ולנהל אותם בחוכמה ובבטן חזקה לפני שיוצאים סוף סוף יציאה כאשר עלות ההזדמנות הופכת לרעה. משקיעים רבים, טיימרים בשוק וסוחרים יכולים לבצע את שלושת המשימות הראשונות בצורה מעוררת הערכה אך נכשלים כישלון חרוץ כשמגיע הזמן לצאת משרות.
יציאה בזמן הנכון אינה קשה, אך היא מצריכה התבוננות מקרוב בפעולות המחירים, בחיפוש אחר רמזים שעשויים לחזות היפוך גדול או שינוי מגמה. זוהי מטלה קלה יותר לסוחרים לטווח קצר מאשר למשקיעים לטווח הארוך שתוכנתו לפתוח פוזיציות ולהתרחק - מחזיקים בחוזקה לאורך מחזורים ארוכים של לחץ קנייה ומכירה. (לפרטים נוספים, ראה: אסטרטגיות יציאה: מבט מפתח .)
בזמן שאסטרטגיות קנייה והחזקה עובדות, הוספת מנגנוני תזמון יציאה יכולה להניב רווחים גדולים יותר מכיוון שהם מתמודדים עם המעבר המתפתח לאורך זמן, מתוך זעקה פתוחה והתאמת מומחים לקוד תוכנה אלגוריתמי המבקש את רמות המחירים שמאלצות את מרבית המשקיעים והסוחרים לוותר ולצאת עמדות. השפעה טורפת זו צפויה לגדול בשנים הקרובות, מה שהופך את האסטרטגיות לטווח הארוך לבלתי נסבלות יותר.
עצרות כושלות והיפוכים גדולים מייצרים לעיתים קרובות סימני אזהרה מוקדמים, שאם ישמיעו בחשבון, יכולים לייצר תשואות חזקות בהרבה מאשר להמתין עד להשלמת הטכנאים והיסודות שמצביעים על שינוי בתנאים.
שלושה דגלים אדומים בולטים כקריאות השכמה מרכזיות כדי להתבונן מקרוב שלרוב יוביל ליציאה מהירה על מנת לשמור על רווחים או להימנע מנזק נוסף.
1. ימים בעלי נפח גבוה
עקוב אחר הנפח היומי הממוצע לאורך 50 עד 60 פעילויות והקפיד על ימי מסחר שמפרסמים פי שלושה מהנפח והמעלה. אירועים אלה מסמנים חדשות טובות כאשר הם מתרחשים בכיוון המשרה - בין אם הם ארוכים או קצרים - וסימני אזהרה כאשר הם מתנגדים לעמדה. זה נכון במיוחד אם הנדנדה השלילית שוברת רמת תמיכה או התנגדות בולטים.
מגמות זקוקות ללחץ קנייה עקבי שניתן לראות כהצטברות דרך נפח מאזניים (OBV) או מחוון נפח קלאסי אחר. מגמות ירידה זקוקות ללחץ מכר עקבי שניתן לראות כהפצה. מפגשים בעלי נפח גבוה המתנגדים לכיוון המיקום מערערים את דפוסי התפלגות ההצטברות, לרוב מסמנים את תחילתו של שלב של לקיחת רווחים במגמת עלייה או רכישת ערך במגמה למטה.
כמו כן, היזהרו מימי שיא שיכולים לעצור טרנדים מתים אחר עקבותיהם. מפגשים אלה מדפיסים נפח יומי ממוצע לפחות עד חמש פעמים בסרגלי מחירים רחבי טווח המשתרעים לשיאים חדשים במגמה עליונה ולירידות חדשות במגמת ירידה. יתר על כן, סרגל השיא מופיע בסוף התנופה של מחירים מורחבים, זמן רב לאחר שמדדי חוזק יחסית פגעו ברמות קנייה יתר (מגמת יתר) או רמות מכר יתר (מגמת ירידה) קיצונית.
2. נדנדות מחירים כושלות
השווקים נוטים להתפתח בין 15 אחוז ל 20 אחוז מהזמן ונקלעים למסחר בטווחים האחרים בין 80 אחוז ל 85 אחוז מהזמן. מגמות חזקות בשני הכיוונים מקלות על טווחי המסחר כדי לאחד שינויי מחירים אחרונים, לעודד נטילת רווחים ולהורדת רמות התנודתיות. כל זה טבעי וחלק מהתפתחות טרנדים בריאים. עם זאת, טווח מסחר הופך לראש או למטה כאשר הוא יוצא מהטווח בכיוון ההפוך של התנופה הקודמת.
פעולת מחירים מייצרת שלט אזהרה מוקדם לשינוי מגמה כאשר טווח המסחר מפנה את מקומו לפריצה או להתפלגות כצפוי, אך לאחר מכן מתהפך במהירות, כאשר מחיר קופץ חזרה בגבולות הטווח. התפלגות או התקלות הכושלות הללו מעידות כי אלגוריתמים טורפים מכוונים למשקיעים במגמת עלייה ולמוכרים קצרים במגמת ירידה.
האסטרטגיה הבטוחה ביותר היא לצאת לאחר פריצה או התפלגות כושלת, לקיחת הרווח או ההפסד, ולהיכנס מחדש אם המחיר עולה על שיא הפיצול או הנמוך של הפיצול. הכניסה המחודשת הגיונית מכיוון שההתאוששות מצביעה על כך שהתגבר הכישלון ושהמגמה הבסיסית יכולה לחדש. לעתים קרובות יותר, המחיר ינוע לצד השני של טווח המסחר לאחר כישלון וייכנס למגמה ניכרת בכיוון ההפוך.
3. צלבים ממוצעים נעים ושינויי מגמה
ממוצעים נעים לטווח קצר (ממוצע נע אקספוננציאלי של 20 יום, או EMA), ממוצעים נעים לטווח ארוך (EMA של 50 יום) וארבעים טווח (200 יום EMA) מאפשרים ניתוח מיידי פשוט על ידי התבוננות בקשרים בין שלושת הקווים. הסכנה עולה על עמדות ארוכות כאשר הממוצע הנע לטווח הקצר יורד דרך הממוצע הנע לטווח הארוך ולמכירות קצרות כאשר הטווח הקצר עולה לטווח הארוך.
פעולת מחירים גם מנופפת בדגל אדום כאשר הממוצע הנעה הביניים משנה את השיפוע מגובה לצדדים במיקומים ארוכים ונמוך לצדדים במכירות קצרות. אל תסתובב ולחכות שהממוצע נע לאורך זמן ישתנה במדרון מכיוון ששוק יכול להיפתח במשך חודשים כשהוא מתיישר - מערער את עלות ההזדמנות. זה גם מעלה את הסיכויים לשינוי מגמה. (לפרטים נוספים, ראה: כיצד להשתמש בממוצע נע לקניית מניות .)
בשורה התחתונה
קל למצוא עמדות התואמות את הקריטריונים הבסיסיים או הטכניים שלך, אבל יציאה בזמן דורשת מיומנות רבה בסביבת השוק האלקטרונית הנוכחית שלנו, המובילה במהירות. התייחס למשימה זו על ידי הקפדה על שלושת הדגלים האדומים האלה שמתריעים על שינוי מגמה הממשמש ובא או על תנאים מזיקים שיכולים לשדוד אותך מרווחים שהושגו. (לקריאה נוספת, עיין באסטרטגיות מסחר יציאות פשוטות ויעילות .)
