מרחב האנרגיה האלטרנטיבי לא היה משתלם כמו שהמשקיעים המודעים לסביבה היו רוצים. ועם שממשל טראמפ מקדם חקיקה שתקטין משאבים לאנרגיה חלופית, העתיד המיידי של המגזר יכול להיות סוער. עם זאת, מי שמעוניין לחשיפה מסוימת לשוק פוטנציאלי רווחי זה יכול לגוון בין חברות שונות על ידי רכישת קרנות חלופיות הנסחרות בבורסה.
למרות עמדתו של הבית הלבן, הפוטנציאל למגזר זה נותר גדול מאוד בגלל המודעות הגוברת להתחממות כדור הארץ והידלדלות עתודות הנפט לאורך זמן. בנוסף, עם מחירי הנפט שצפויים להמשיך לעלות, אנרגיה חלופית הופכת לאטרקטיבית יותר עבור צרכנים רבים. מגמות אלה יכולות לשפר את השורה התחתונה של חברות אנרגיה חלופיות.
בחרנו חמישה תעודות סל אנרגיות חלופיות על בסיס שווי שוק, נזילות וצמיחת מניות פוטנציאלית בשנת 2020. כולם במגמת עלייה זו השנה.
טעימות מפתח
- משקיעים המעוניינים להמר על אנרגיה חלופית עשויים לבחון תעודות סל אשר מתמקדות במגזר, אשר התגברו במהלך כל 2019. חמישה תעודות סל מעניינות הן אינבסקו סולארי, אינבסקו ויילדר היל אנרגיה נקייה, First Trust Nasdaq Clean Edge Green Energy, VanEck Vectors Low Carbon אנרגיה ו- iShares Global Clean Energy.
כל הנתונים הם עדכניים החל מה -13 בדצמבר, 2019.
1. תעודת סל Invesco סולארית (TAN)
TAN עוקב אחר מדד אנרגיה סולארית עולמי MAC, המורכב מ 22 מניות הרשומות בבורסות במדינות מפותחות. הקרן שומרת על 90% מהשקעותיה בניירות ערך מהמדד.
תעודת הסל הייתה תנודתית בעבר: הייתה לה שנת באנר בשנת 2017, שעלתה מעל 54% ואז היא רשמה תשואה שלילית של 25.16% בשנת 2018. כעת, התשואה הכוללת היומית שלה עולה למעלה מ- 55% לעומת עלייה בהשוואה לעלייה דרישה עולמית לרתום את השמש לעומת מקורות אנרגיה חלופיים אחרים. מחירו עלה במגמה בהדרגה בשנת 2019, והמשקיעים יצטרכו להחליט אם ה- NAV הנוכחי של 29 דולר הוא נקודת כניסה טובה.
- ממוצע נפח: 202, 318 נכסי רשת: 396.08 מיליון דולר תשואה:.46% תשואה חוזה (חודשי): 55.07% יחס הוצאה (נטו): 0.70%
2. תעודת סל אנרגיה נקייה מ- Invesco WilderHill (PBW)
PBW מספקת חשיפה לחברות אמריקאיות העוסקות בתחום קידום אנרגיה נקייה יותר ושימור אנרגיה. זה עוקב אחר מדד האנרגיה הנקיה WilderHill ומשקיע לפחות 90% מנכסיו במניות מהמדד. תעודת סל מחזיקה בסל כ -40 מניות, כאשר אף אחת מהן איננה מייצגת יותר מ- 4.68% מסך הנכסים. חברת בלום אנרגיה קורפ, טסלה בע"מ וחברת Plug Power בע"מ, הן שלוש האחזקות המובילות שלה. גם הוא עלה בהתמדה כל השנה; למען האמת, ה- NAV של 32 דולר הוא קרוב לשיא במהלך 52 השבועות האחרונים.
- ממוצע נפח: 26, 945 נכסי נכסים: 190.57 מיליון דולר תשואה: 1.37% תשואה חוזה: 47.71% יחס הוצאה (נטו): 0.70%
3. תעודת סל First Nasdaq Clean Edge Green Energy ETF (QCLN)
QCLN מיועד למשקיעים שרוצים להתמקד באנרגיה ירוקה. תעודת סל זו עוקבת אחר מדד האנרגיה הירוקה של Nasdaq Clean Edge, ומשקיעה לפחות 90% מנכסיה ב (כיום) 39 מניות.
בעוד שהמדד נועד לעקוב אחר הביצועים של חברות אנרגיה נקייה קטנה, בינונית וגדולה מהיוון הגדול, QCLN משקללת את השקעותיה כך שלחברות גדולות יותר יש נוכחות גדולה יותר, טקטיקה המכונה שקלול שווי שוק. למרות מאמץ זה, מנהלי הכספים מציבים מגבלות על כמה כסף ניתן להכניס לכל מניה נתונה כדי להימנע מחשיפת יתר למניות גדולות במדד.
- ממוצע נפח: 16, 735 נכסי רשת: 127.08 מיליון דולר תשואה: 1.16% תשואה חוזה: 33.47% יחס הוצאה (נטו): 0.60%
4. תעודות סל אנרגיית פחמן נמוכה של VanEck (SMOG)
תעודת סל זו הושקה ביולי 2019, והיא גרסה מיתוג מחדש של תעודת הסל העולמית (VanEck Vectors Global Alternative Energy ETF (GEX)). למרות שינוי השם (והמתקתק החדש, האירוני במכוון), לקרן יש את אותו אמת מידה כמו קודמתה: מדד ארדור העולמי הנוסף הנוסף. המדד מתמקד בחברות העוסקות בייצור חשמל באמצעות מקורות ידידותיים לסביבה, לא כמו רוח, שמש, הידרו, גיאותרמית ודלק ביולוגי.
למעשה, ההגדרה של "אנרגיה נמוכה בפחמן" עבור תעודת סל זו היא כל חברה המספקת כוח, או תומכת בייצור כוח, באמצעים מודעים לסביבה. ישנן חברות קטנות ובינוניות עם תיקים בעלי 31 מניות וכן חברות זרות.
SMOG נסחרת בדק ועם NAV של 73 דולר מחיר יקר לעומת תעודות סל אחרות, אך היא גם נשמרת מעט יותר יציבה לאורך השנים (סופרת גלגולו הקודם).
- ממוצע נפח: 3, 858 נכסי נכסים: 96.12 מיליון דולר תשואה:.48% תשואה חוזה: 30% יחס הוצאה (נטו): 0.63%
5. תעודת הסל העולמית של iShares Global Energy Energy (ICLN)
מדד S&P העולמי לנקות אנרגיה נקייה הוא אמת המידה לתעודת סל זו, השומרת על ריכוז של 90% מהנכסים מהמדד. עד 10% מהנכסים עשויים להיות בחוזים עתידיים, אופציות וחליפין. נכון לעכשיו, 31 מניות נמצאות בתיק.
כיל גם משקיעה בחברות שאינן חלק מהמדד הבסיסי. יש גם דגש על נזילות. הקרן מבקשת חברות אנרגיה נקיות בהיקפים גבוהים, מה שמקל על סחרן לעומת כמה מניות אנרגיה חלופיות קטנות יותר. כאחת מתעודות הסל הגדולות ביותר באנרגיה נקייה, ICLN עצמה נוזלית למדי ומשהו מציאה עם NAV של 11 דולר.
- ממוצע נפח: 353, 343 נכסי נכסים: 370.45 מיליון דולר תשואה: 1.67% תשואה חוזה: -36.46% יחס הוצאה (נטו): 0.47%
בשורה התחתונה
אנרגיה חלופית טרם הפיקה חברה רווחית ביותר. אבל עבור משקיעים שמוכנים להיות סבלניים ולחכות לקבלה מוגברת של צרכנים ולקבלת אישור פדרלי, תעודות סל אנרגיה חלופיות יכולות להיות דרך אטרקטיבית להיכנס לענף.
