יסודות הכנסה קבועה

צו בהצטיינות, לטינית עבור \

הפירעון הנוכחי הוא המרווח בין התאריך הנוכחי למועד הפירעון של איגרות חוב. הבשלות הנוכחית מספרת כמה זמן נותר האג"ח עד שהיא מתבגרת והיא מדד חשוב לקביעת הערכת שווי האג"ח.

סחר תלול עקומות הוא אסטרטגיה המשתמשת בנגזרים בכדי ליהנות מהפרשי תשואה הולכים וגוברים המתרחשים כתוצאה מעלייה בעקומת התשואה בין שתי אגרות חוב לאוצר בעלות פירעון שונה.

איגרת כרית היא סוג של אג"ח הניתנת להחלפה הנמכרת בפרמיה מכיוון שהיא נושאת בשיעור קופון שהוא מעל ריביות השוק.

תשואה שוטפת היא ההכנסה השנתית (ריבית או דיבידנדים) המחולקת במחיר הנוכחי של נייר הערך.

אמנת ספירת יום היא מערכת המשמשת לקביעת מספר הימים בין שני מועדי קופון.

איגרת חוב מוות היא נייר ערך הנגזר על ידי איגום פוליסות ביטוח חיים הניתנות להעברה, אשר לאחר מכן אורזות מחדש לאג"ח ונמכרות למשקיעים.

עתודה לפדיון אגרות חוב היא הוראה הקובעת שכל חברה הודית המנפיקה אגרות חוב חייבת ליצור שירות פדיון אגרות חוב.

אגרות חוב הן סוג של חוב - המונפק על ידי ממשלות ותאגידים - אשר חסר בטחונות, ולכן הוא תלוי בערך האשראי ובמוניטין של המנפיק.

החלפת חוב / הון עצמי היא עסקה בה ההתחייבויות של חברה או יחיד מוחלפות למשהו בעל ערך.

מימון חוב מתרחש כאשר חברה מגייסת כסף בגין הון חוזר או הוצאות הון על ידי מכירת מכשירי חוב ליחידים ולמשקיעים מוסדיים.

קרן חוב היא מאגר השקעות, כמו קרן נאמנות או קרן הנסחרת בבורסה, שבה אחזקות הליבה הן השקעות ברכוש קבוע.

חוב להחלפת אג"ח הוא החלפת חוב הכוללת החלפת הנפקת אג"ח חדשה בגין חוב יוצא דופן דומה.

הגבלת חובות היא אמנת אג"ח המגבילה חוב נוסף שעלול להיגרם על ידי המנפיק, במטרה להגן על המלווים הנוכחיים.

חוב הניתן להחלפה עבור מניות משותפות (DECS) הוא נייר ערך להמרה המאפשר למשקיע להמיר חוב למניות משותפות.

ברירת מחדל היא אי פירעון חוב כולל ריבית או קרן על הלוואה או נייר ערך. ברירת מחדל יכולה להיות השלכה על הלווים. למד מה קורה כאשר אנשים, עסקים ומדינות מוצאים את עצמם כברירת מחדל כאשר הם לא יכולים לעמוד בהתחייבויות החוב שלהם.

אגרות החוב בעלות ההנחה העמוקה נמכרות בהנחה לערך ושיעור הקופון נמוך משמעותית משיעורי האבטחה של הכנסה קבועה.

ניירות ערך מנוגרים הם ניירות ערך שהובטחו על ידי נכס אחר, כגון מזומן או שווה ערך במזומן, על ידי החברה המנפיקה חוב.

אג"ח ריבית נדחית היא מכשיר חוב שמשלם ריבית במלואה רק עם פירעון. בניגוד לרוב אגרות החוב, אג"ח ריבית נדחית אינה משלמת תשלומי קופון תקופתיים לאורך חייו.

כלל המס De Minimis קובע כי אם הנחת אג"ח נמוכה מרבע נקודה לשנה מלאה בין זמן הרכישה לפדיון, הרי שמדובר ברווח הון.

מציע ישיר הוא ישות הרוכשת ניירות ערך באוצר במכירה פומבית עבור חשבון בית ולא מטעם גורם אחר.

אג"ח דים סאם הוא אג"ח הנקוב ברנמינבי הסיני ומונפק בהונג קונג. איגרות חוב אלה אטרקטיביות למשקיעים זרים הרוצים חשיפה לנכסים הנקובים ביואן.

בתחום הכספים, הנחה מתייחסת למצב בו אגרות חוב נסחרות במחיר נמוך מהערך הנקוב או הנקוב שלה. אלה כוללים מכשירי הנחה טהורים.

מחיר מלוכלך הוא הצעת מחיר של איגרות חוב, המתייחסת לעלות של איגרת חוב הכוללת ריביות צוברות על בסיס שער הקופון.

אגרת חוב ניכרת היא חוב המנפיק פחות מערך הנקוב או הנקוב, או איגרת חוב הנסחרת פחות מערך הנקוב שלה בשוק המשני. בדיוק כמו בקניית כל מוצרים מוזלים אחרים יש סיכון עבור המשקיע, אך ישנם גם כמה תגמולים.

תשואת הנחה היא מדד לתשואת אחוז האג"ח המשמשים לחישוב התשואה על אגרות חוב לטווח קצר ושטרות אוצר שנמכרו בהנחה.

בית ההנחות קונה, מוכר, מבצע הנחות ומנהל משא ומתן על שטרות חליפין או שטרי חוב, בעיקר בבריטניה.

מרווח היוון (DM) הוא התשואה הצפויה הממוצעת שנצברה בנוסף למדד העומד בבסיס, או שיעור ההפניה, של נייר הערך המשתנה.

משך הדולר, או DV01, של אג"ח הוא דרך לנתח את השינוי בערך הכספי של איגרות חוב לכל מהלך של 100 נקודת בסיס.

ניירות ערך צמודים למדד אג"ח הם אגרות חוב עם קופון אפס שמשלמות ריביות לפדיון על בסיס הביצועים הבסיסיים של מדד ספציפי.

אג"ח דולר הוא אג"ח בארה"ב הנסחרת מחוץ לארה"ב. יחד עם הקרן, כל תשלומי קופון מהאיגרות חוב משולמים בכספי ארה"ב.

מחיר דולר הוא שיטה לתמחור איגרות חוב במונחי ערך ולא בתשואה.

איגרת חוב כפולת חבילה היא אג"ח עירונית בה משועבדים ריביות ותשלומי קרן על ידי שני גופים נפרדים - הכנסות מפרויקט מוגדר והמנפיק וכוח המיסוי שלו.

שיחת יום הדין היא אפשרות שיחה שנוספה לאג"ח כך שהמנפיק יכול לפדות את האג"ח בשלב מוקדם על ידי החזר הריבית והצבירה שנצברה לפני הפדיון.

אפשרות להכפלה היא הפרשת קרן טובעת המעניקה למנפיק האג"ח את הזכות לפדות כפול מסכום החוב בעת רכישה חוזרת של אגרות חוב ניתנות לביצוע.

אג"ח דרקון מונפקת על ידי חברות הפועלות במדינות אסיה, למעט יפן, אך נקובות במטבעות שאינם ילידים, כמו הדולר האמריקני.

אג"ח מטבע כפול הוא מכשיר חוב בו נקוב תשלום הקופון במטבע אחד ותשלומי קרן במטבע אחר.

אג"ח עירוני פטור כפול הוא אג"ח הפטור ממס הכנסה פדרלי ומדיני כאחד.

משך הזמן מציין את השנים שלוקח כדי לקבל את העלות האמיתית של אגרות חוב, שוקל את הערך הנוכחי של כל קופון העתיד ותשלומי הקרן.

תשואה אפקטיבית היא תשואת אגרות חוב בהנחה שתשלומי הקופון מושקעים מחדש לאחר קבלתם.